На головну   всі книги   до розділу   зміст
1 2 3 6 7 8 9 11 12 13 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 33 34 36 37 38 39 41 43 44 45 46 48 49 50 52 53 54 55 56 58 59 60 62 64 65 66 67 69 70 72 73 74 76 77 78 79 80 81 83 84 85 87 88 89 92 93 94 95 96

12.1. Фіскальна політика: суть, механізм, мультипликатори

Фіскальна політика надає вплив на національну економіку через товарні ринки. Зміна урядових витрат і податків відбивається на сукупному попиті і через нього впливає на макроекономічні цілі.

Скорочення витрат уряду зменшує сукупний попит, що в умовах ринку веде до падіння виробництва, доходів і зайнятості.

Зростання урядових витрат викликає зворотну реакцію: сукупний попит зростає, виробництво розширяється, доходи збільшуються, безробіття скорочується. При цьому державні закупівлі, безпосередньо приєднуючись до споживчих і інвестиційних витрат, надають і по величині, і по спрямованості такий же вплив на економіку, що і інвестиції. Що стосується трансфертних платежів, то вони, беручи участь в формуванні особистих доходів, відбиваються на споживчих витратах.

Вплив державних закупівель на національний обсяг виробництва (ВНП) показаний на мал. 12.1.

Валовий національний продукт (дохід)

Рис. 12.1. Вплив державних закупівель на національний

обсяг виробництва (ВНП)

При сукупному попиті, що включає споживчі і інвестиційні витрати (AD1 = З + I), макроекономічна рівновага досягається при ВНП, рівному Qе 1. Приєднання до приватних витрат державних закупівель (AD2 = З + I + G) збільшує сукупний попит (AD2 > AD1) і стимулює розширення національного обсягу виробництва. У цьому випадку макроекономічна рівновага досягається при Qе 2 (Qе 2 > Qе 1).

Такий короткостроковий ефект державних закупівель. Однак в довгостроковому плані наслідки зростання державних закупівель інакші. Зростання доходів (як наслідок зростання державних закупівель) підвищує інвестиційний попит, що при незмінній кількості грошей в звертанні веде до зростання процентних ставок і зменшення фактичних інвестицій і, отже, зниженню темпів економічного зростання в майбутньому.

Якщо ж обсяг випуску фіксований (знаходиться на рівні потенційного ВНП), то збільшення об'єму державних закупівель може статися лише за рахунок скорочення якого-небудь іншого елемента сукупного попиту. Оскільки об'єм споживання відносно постійний, то збільшення державних закупівель може здійснюватися лише за рахунок скорочення інвестицій, т. е. знов-таки відбувається витиснення приватних інвестицій. Це, в свою чергу, в перспективі веде до зниження обсягів виробництва з всіма витікаючими звідси наслідками, т. е. в економіці виникає ефект витиснення приватних інвестицій державними. Величина «витиснення» залежить від рівня процентної ставки.

Що стосується податків, то спрямованість їх впливу на величину національного виробництва і доходу прямо протилежна впливу державних витрат.

Зниження податків збільшує дохід, що розташовується і споживання, що є елементом сукупного попиту. При цьому, однак, треба мати на увазі, що абсолютна зміна рівня споживання залежить від граничної схильності до споживання (МРС). Розширення сукупного попиту внаслідок збільшення споживання стимулює зростання обсягу виробництва, доходів, знижує рівень безробіття. Згодом, однак, коли безробіття досягає свого природного рівня, зростання сукупного попиту внаслідок зниження податків приведе до підвищення цін.

Зростання податків надає зворотну дію: скорочення доходу, що розташовується, споживання, сукупного попиту і відповідно зменшення ВНП, доходів і зростання безробіття.

Аналізуючи вплив зміни податків на економіку, необхідно розглянути два випадки: 1) коли уряд стягує акордні податки, що не залежать від рівня доходів, і 2) коли стягуються пропорційні податки, величина яких залежить від рівня доходу.

Введення акордного податку знижує особистий дохід до рівня що розташовується. Зменшення доходу приводить до відповідного скорочення споживання:

З = C0 + МРС (Y - Т),

де

З - рівень споживання;

C0 - рівень споживання при нульовому доході;

МРС - гранична схильність до споживання;

Y - дохід;

Т - податок.

Інша, більш типова, ситуація спостерігається, коли податкові вилучення залежать від рівня доходу. У цьому випадку загальна сума податкових виплат рівна t(Y), де t - податкова ставка. Величина доходу, що розташовується тоді складе:

Y - t (Y)=(1 - t) Y,

а споживання відповідно:

З= C0 + МРС (1 - t) Вплив введення податків на обсяг національного виробництва представлений на мал. 12.2.

Рис. 12.2. Вплив податків

на обсяг національного виробництва

Спочатку економіка знаходиться в стані рівноваги в при Q,. Введення податку (Т) знижує рівень споживання до C0 + МРС (Y - Т) і, отже, сукупний попит до AD2. У результаті рівноважний обсяг виробництва падає до Qе 2.

Подібно приватним інвестиціям урядові витрати і податки володіють розмножувальним, мультиплікаційним ефектом.

Зростання державних витрат веде до зростання ВНП, причому зростанню більшому, ніж первинний імпульс. Мультипликатор урядових витрат (MRg) характеризує відношення приросту ВНП до приросту урядових витрат і рівний величині, зворотній граничній схильності до зберігання.

1

MRS

MRg = .

Мультиплікаційний ефект зумовлений тим, що збільшення державних витрат підвищує дохід і веде до зростання споживання, що в свою чергу збільшує дохід, який сприяє подальшому збільшенню споживання і т. д. Цей перехід від споживання до доходу і знову до споживання продовжується нескінченно.

Сукупний ефект від збільшення урядових витрат рівний їх приросту, помноженому на мультипликатор:

ΔGNP = ΔG · MRg.

Оскільки мультипликатор діє в обох напрямах, очевидно, що скорочення урядових витрат приведе до скорочення ВНП і доходів на величину більшу, ніж поменшали урядові витрати.

Зміна податків також породжує мультиплікаційний ефект. Однак податковий мультипликатор відрізняється від мультипликатора урядових витрат. Останній «сильніше», більше першого. Справа в тому, що, як вже відмічалося, урядові витрати безпосередньо входять в сукупний попит і їх зміну повністю відбивається на величині сукупного попиту. Що стосується податків, то вони, впливаючи на величину доходу, що розташовується, впливають як на споживання, так і на зберігання. Звідси податкової мультипликатор (MRT) залежить від співвідношення, в якому граничний дохід розпадається на споживання і зберігання, т. е. він рівний відношенню граничної схильності до споживання МРС до граничної схильності до зберігання MPS:

МРС

MPS

MRT = .

Звідси зміна величини ВНП внаслідок зміни величини податків рівна:

ΔGNP = ΔТ · MRT

1.

Подальший аналіз передбачає об'єднання мультиплікаційних ефектів бюджетно-податкової політики. Передбачимо рівне збільшення урядових витрат і податків. Тоді під впливом зростання урядових витрат сукупний попит розшириться, а під впливом збільшення податків скоротиться. При цьому, оскільки мультипликатор урядових витрат «сильніше» податкового мультипликатора, остаточний, сумарний результат буде перебувати в прирості ВНП, рівному збільшенню податків (урядових витрат).

Отже, фіскальна політика, що передбачає рівне збільшення податків і урядових податків, приводьте ефекту збалансованого бюджету, суть якого складається в тому, що однакова по величині зміна державних витрат і податків приводить до зміни рівноважного ВНП на ту ж величину. Інакшими словами, мультипликатор збалансованого бюджету рівний 1.

Розберемо наступний приклад. Податки і урядові витрати збільшилися однаково - на 100 ден. ед. Бюджет збалансований. Гранична схильність до споживання - 0,8. Тоді: мультипликатор урядових податків рівний 5[1: (1 - 0,8)], а податковий мультипликатор - 4(0,8: 0,2). Звідси слідством збільшення податків стане зниження ВНП на 400 ден. ед. (100 × 4), а слідством розширення урядових закупівель - збільшення ВНП на 500 ден. ед. (100 × 5). У результаті ВНП зросте на стільки, на скільки збільшилися податки і урядові витрати - на 100 ден. ед. (500-400). Мультипликатор збалансованого бюджету рівний 1.

12.2. Види і ефективність фіскальної політики

Зміни в податках і урядових витратах, отже і стан бюджету, можуть відбуватися або автоматично (без спеціальних законодавчих рішень) на основі зміни економічної ситуації в країні, або внаслідок цілеспрямованих заходів законодавчої або виконавчої влади. У залежності від режиму функціонування інструментів фіскальної політики її поділяють на недискреційну (політику вбудованих стабілізаторів) і дискреційну політику.

Недискреційна політика заснована на тому, що податкові надходження і значна частина урядових витрат пов'язані з активністю приватного сектора і зміни економічної кон'юнктури автоматично викликають зміни у відносних рівнях податків і госбюджетних витрат. Прибутковий податок, допомоги по безробіттю змінюються автоматично в залежності від розширення або скорочення виробництва і доходів.

Якщо в економіці спостерігається спад, т. е. особисті доходи і доходи фірм знижуються, то при прогресивному оподаткуванні податкові вилучення автоматично меншають, що при інших рівних умовах пом'якшує наслідки падіння доходів і скорочення сукупного попиту, допомагає стабілізувати, розширити обсяг виробництва. При цьому перехід до більш низької податкової ставки (в зв'язку з падінням доходу) підвищує значення податкового мультипликатора. Однак внаслідок зниження податкових вилучень виникає або зростає бюджетний дефіцит. Таким чином, бюджетний дефіцит стає супутником падіння виробництва.

Під час буму і інфляції доходи підвищуються, податкові ставки зростають, що сприяє скороченню сукупного попиту і обсягу випуску, перешкоджає «перегріву» кон'юнктури. Здатність податкової системи скорочувати податкові вилучення під час спаду і підвищувати їх в період інфляції є могутнім автоматично діючим чинником, що стабілізує економіку.

Аналогічний вплив на економіку надають допомоги по безробіттю. Коли зайнятість висока, фонд зайнятості (відрахування в фонд зайнятості здійснюються постійно, незалежно від стану економіки) не витрачається і впливає стримуючий чином на сукупні витрати, в період низької зайнятості засобу фонду інтенсивно витрачаються (виплати безробітним збільшуються), підтримуючи споживання і пом'якшуючи падіння виробництва. Таким чином, стабілізатори працюють в обох напрямах - верб сторону підвищення, і у бік пониження.

Однак вбудовані стабілізатори не можуть повністю вирішити макроекономічні проблеми. Вони пом'якшують коливання циклу, але не можуть усунути їх причину, тому автоматична фіскальна політика доповнюється дискреційною політикою. Дискреційна політика - це свідома зміна податків і урядових витрат законодавчою владою для забезпечення макроекономічної стабільності, досягнення макроекономічних цілей. Основними інструментами дискреційний фіскальної політики є:

- зміна об'єму податкових вилучень шляхом введення або скасування податків або зміни податкової ставки. Міняючи податкову ставку, уряд може втримати доходи від скорочення в період спаду або навпаки, знизити дохід, що розташовується в період буму. Зміна податкової ставки може бути використана також з метою впливу на інфляцію;

- здійснення за рахунок коштів державного бюджету програм зайнятості, що ставлять своєю метою забезпечення безробітних роботою;

- реалізація соціальних програм, які включають в себе виплату посібників по старості, інвалідності, посібників незаможним сім'ям, витрати на освіту і т. п. Ці програми дозволяють підтримувати сукупний попит і стабілізувати економічний розвиток, коли скорочуються доходи і загострюється потреба.

У залежності від стану економіки і вартих перед урядом цілей фіскальна політика може носити стимулюючий або стримуючий характер. Стимулююча фіскальна політика проводиться в період спаду. Вона передбачає зниження податків і збільшення державних витрат, що веде до виникнення або збільшення бюджетного дефіциту. Стримуюча фіскальна політика проводиться в період інфляції і передбачає збільшення податків і скорочення урядових витрат. Слідством проведення стримуючої фіскальної політики стає поява бюджетного надлишку. Бюджетний надлишок, як правило, прямує на погашення державного боргу або вилучається із звертання.

При проведенні фіскальної політики упор може робитися або на зміну витрат, або на зміну податків. Вибір основного інструмента фіскальної політики залежить від загального курсу, що проводиться урядом. Якщо це «ліберальний» курс, що передбачає широку участь держави в регулюванні змішаної економіки, то перевага віддається урядовим витратам, якщо це «консервативний» курс, орієнтований на звуження ролі держави і роблячий упор на чисто ринковий механізм, то з метою стабілізації економіки більш широко використовуються податки.

На закінчення, оцінюючи дієвість, ефективність фіскальної політики, необхідно відмітити обмеженість її можливостей, зумовлену наступними обставинами:

- зміна (зростання або скорочення) державних витрат, необхідна для проведення стимулюючої або стримуючої політики, може приходити в суперечність з іншими цілями витрачання державних коштів, наприклад, такими як необхідність зміцнення обороноздатності країни, охорона навколишнього середовища, фінансування наукових досліджень і т. п.;

- позитивні результати фіскальної політики дає в короткостроковому періоді, в довгостроковому плані фіскальна політика може приводити до негативних результатів;

- фіскальній політиці характерний так званий ефект запізнювання. Потрібно певний час, перш ніж фіскальна політика надасть очікуваний вплив на економіку. Частина часу йде на прийняття рішення про проведення тих або інакших заходів бюджетно- податкового характеру (час проходження відповідного закону через владні структури), потім пройде ще час, перш ніж ці заходи почнуть давати результат. До цього моменту економічна ситуація може змінитися і заходи по розширенню економіки почнуть давати ефект в період підйому, а стримуючі заходи доведуться на період спаду. У такому випадку фіскальна політика буде грати дестабилизирующую роль.

Ефективність фіскальної політики значно зростає, якщо вона поєднується з проведенням відповідної грошово-кредитної політики.

Висновки

1. Фіскальна політика, що проводиться державою, засновується на положенні про те, що зміна податкових вилучень і об'єму державних витрат впливає на сукупний попит, і отже, на величину ВНП, зайнятість і ціни. У короткостроковому періоді зниження податків і збільшення урядових витрат надає повишательное вплив на сукупний попит, навпаки, збільшення податків і скорочення державних витрат зменшує сукупний попит. У довгостроковому періоді фіскальна політика може надавати негативний вплив на економічне зростання.

2. Особливість фіскальної політики складається в тому, що всі зміни величини податків і державних витрат відбиваються на об'ємі ВНП з мультипликативним ефектом. При цьому, якщо мультипликатор державних закупівель рівний мультипликатору інвестицій і являє собою величину, зворотну граничній схильності до зберігання, то податковий мультипликатор залежить від співвідношення, в якому дохід, що розташовується ділиться між споживанням і заощадженнями. Якщо податки і урядові витрати змінюються на однакову величину, то ВНП змінюється на ту ж величину. Мультипликатор збалансованого бюджету рівний одиниці.

3. По характеру дії інструментів фіскального регулювання розрізнюють недискреційну і дискреційну політику. Перша заснована на автоматизмі дії прогресивних податків і посібників по безробіттю. Їх автоматична зміна при зміні економічної кон'юнктури надає стабілізуючий вплив на ВНП і зайнятість. Дискреційна політика передбачає вживання державою спеціальних заходів, направлених на розв'язання проблем зайнятості, цін, національного обсягу виробництва і що відбиваються на прибутковій або /і витратної частинах державного бюджету. До дискреційної політики відносять: рішення про прийняття або скасування певних видів податків, змін податкових ставок, здійснення програм зайнятості і інших соціальних програм, індексацію доходів і т п.

4. У залежності від преследуемих цілей фіскальна політика може носити стимулюючий або стримуючий характер. Стимулююча фіскальна політика направлена на розширення сукупного попиту, передбачає зниження податків і збільшення урядових витрат. Слідством проведення такої політики стає бюджетний дефіцит. Стримуюча фіскальна політика направлена на звуження сукупного попиту, передбачає збільшення податків і зменшення урядових витрат і супроводиться зменшенням бюджетного дефіциту або появою бюджетного надлишку.

5. Хоч фіскальна політика є дійовим інструментом державного регулювання ринкової економіки, для неї характерні наступні негативні моменти: фіскальна політика ефективна лише в короткостроковому періоді; можливе виникнення протиріч між напрямами змін податків і урядових витрат, здійснюваних з метою досягнення макроекономічної стабільності і іншими цілями, що стоять перед суспільством (оборона, екологія, соціальні проблеми); наявність «ефекту запізнювання».

Основні терміни і поняття

Фіскальна політика, мульпликатор урядових закупівель, мультипликатор податків, мультипликатор збалансованого бюджету, недискреційна політика, дискреційна політика, вбудовані (автоматичні) стабілізатори, стимулююча і стримуюча фіскальна політика.

Контрольні питання і завдання

1. У чому суть фіскальної політики держави і які її основні інструменти? Які цілі переслідує фіскальна політика?

2. Які наслідки зміни бюджетних витрат (податків) для економіки в короткостроковому і довгостроковому періодах?

3. Що характеризують фіскальні мультипликатори? Які їх значення? Чому зміни в державних закупівлях впливають більший чином на сукупний попит, чим зміна податків? Гранична схильність до споживання 0,6. Чому рівні мультипликатор урядових витрат і податковий мультипликатор?

4. Чому одинаково споживання, якщо при доході в 1000 ден. ед. і граничної схильності до споживання, рівної 0,8, уряд вводить а) акордний податок, рівний 20 ден. ед.; б) встановлює ставку податку на рівні 10%?

5. Як зміняться сукупні витрати, якщо уряд вводить податок, рівну 200 ден. ед., і одночасно збільшує державні витрати на 200 ден. ед.? Гранична схильність до споживання рівна 0,8.

6. Рівноважний об'єм ВНП рівний 1000 ден. ед. Гранична схильність до споживання - 2/3. Як зміниться об'єм ВНП, якщо державні закупівлі зростуть на 100 ден. ед.?

7. Економіка знаходиться в стані рівноваги. Як зміниться рівноважний ВНП, якщо сума державних закупівель не зміниться, а вводиться акордний податок, рівний 100 ден. ед.? Гранична схильність до споживання рівна 0,75.

8. Нехай урядові витрати і податкові вилучення збільшаться на рівну величину - 100 ден. ед., гранична схильність до зберігання - 0,25. Як зміниться ВНП? Що станеться з державним бюджетом?

9. Що таке вбудовані стабілізатори? Поясніть, як вони діють. У чому відмінності дискреційної політики від дії вбудованих стабілізаторів? Які основні форми дискреційної політики? Поясніть механізм їх дії.

10. Що таке стимулююча і стримуюча фіскальна політика? Як слід змінювати урядові витрати і податки в умовах спаду? По-якому повинен бути стан бюджету?

11. Як слід змінювати урядові витрати і податки в умовах інфляції? По-якому повинен бути стан бюджету? Яку фіскальну політику потрібно провести в Росії сьогодні?

12. У чому Ви бачите обмеженість механізму фіскальної політики? Що знижує її ефективність?

Тести

1. Урядова політика в області державних витрат і оподаткування називається:

а) монетарної;

б) фіскальної;

в) політикою розподілу витрат;

г) антикризовою політикою.

2. Збільшення урядових витрат в короткостроковому періоді приводить до: -

а) зниженню сукупного попиту;

б) збільшенню ВНП;

в) зниженню ВНП;

г) зростанню цін.

3. Державні витрати збільшують реальний обсяг виробництва тільки в тому випадку, якщо:

а) прямують на купівлю товарів і послуг;

б) не витісняють реальні приватні витрати;

в) фінансуються за рахунок позик в приватному секторі;

г) супроводяться збільшенням пропозиції грошей.

4. Зниження податків в короткостроковому періоді приводить до:

а) зниженню сукупного попиту;

б) збільшенню ВНП;

в) зниженню ВНП;

г) зростанню цін.

5. Якщо гранична схильність до споживання рівна 0,75, то мультипликатор урядових витрат рівний:

а) 3;

б) 4;

в) 0,25;

г) 1.

6. Якщо гранична схильність до споживання рівна 0,75, то податковий мультипликатор рівний:

а) 3;

б) 4;

в) 0,25;

г) 1.

7. Згідно з концепцією мультипликатора збалансованого бюджету рівне скорочення податків і державних витрат:

а) не змінить рівень національного виробництва і доходу;

б) збільшить рівень національного виробництва і доходу;

в) знизить рівень національного виробництва і доходу;

г) приведе до виникнення бюджетного дефіциту.

8. Податки і урядові витрати скоротилися на 500 ден. ед. Гранична схильність до споживання - 0,75. Валовий національний продукт:

а) збільшиться на 1500 ден. ед.;

б) збільшиться на 2000 ден. ед.;

в) скоротиться на 2000 ден. ед.;

г) скоротиться на 500 ден. ед.

9. Економіка знаходиться в стані рівноваги. Як зміниться рівноважний ВНП, якщо урядові закупівлі зростуть на 2 млрд. долл.? Гранична схильність до споживання - 0,75.

а) поменшає на 4 млрд. долл.;

б) збільшиться на 2 млрд. долл.;

в) збільшиться на 8 млрд. долл.;

г) поменшає на 8 млрд. долл.

10. Вбудованими стабілізаторами є:

а) пропорційний прибутковий податок:

б) допомоги по безробіттю;

в) програми зайнятості;

г) витрати по обслуговуванню державного боргу.

11. До дискреційної фіскальної політики відноситься:

а) збільшення урядових витрат;

б) зміна ставки існуючого податку;

у) введення нового податку;

г) допомоги по безробіттю.

12. Збільшення трансфертних платежів в період спаду:

а) стримує інвестиційну активність;

б) має антикризовий ефект;

в) зменшує дохід, що розташовується;

г) посилює тенденцію спаду.

13. Яскраво виражена антиінфляційна фіскальна політика передбачає:

а) підвищення податків і скорочення державних витрат;

б) скорочення і податків і державних витрат;

в) підвищення податків і державних витрат;

г) зниження податків і підвищення державних витрат.

14. Якщо уряд прагне підвищити рівень реального ВНП, воно повинне:

а) знизити податки;

б) знизити державні закупівлі;

в) зменшити трансфертні платежі;

г) знизити рівень бюджетного дефіциту.

15. При здійсненні фіскальної політики зміна рівня цін:

а) посилює дієвість здійснюваних заходів;

б) зменшує їх дієвість;

в) не відбивається на їх дієвості;

г) всі відповіді невірні.

================================== * * * ===================================